好久没发帖了，今天发一个maybethelastone..昨天要成立北京交易所，证券，创投估计很多人都意念涨停了……so…今天锂矿龙头西藏矿业打板跌停，太阳能光伏上机数控跌停，……最近的热门股今天都跌了，只是没有放量暴跌，觉得后市还会反反复复。医药作为新晋三傻（白酒，食品，医药），今天不错……一方面是国家大力支持的，一方面是受各类政策影响的……大力支持的涨疯了，跌了很正常……政策影响的，回到底部也会起来……但是需要时间这一波锂矿完全没参与……光伏短线参与了一些。我依然坚守在医药行业里……手里最大的仓位依旧是医药股…但是受政策严重影响的目前没有。不管是大力支持，还是政策影响，最终都会在业绩上反应出来。再怎么支持，没有业绩支撑，最后也会一地鸡毛政策影响，不过短期利空，业绩有保证，最终也会在市场受到认可。投资医药行业不妨把眼光放远一些（高杠杆除外）我最看好的一个股票分享给大家focbei，这个票适合长线，同行业美股公司，今年早已经翻倍了。此符号很明显了，如果不知道是哪个，留言讨论。

CRO龙头老大药明生物中报业绩超预期……盘中大涨，它小弟药明康德今天跟着大幅反弹

医药三大龙头，已经倒了两个...恒瑞以及迈瑞。恒瑞出中报就知道会跌停。另外从K线走势来看，我在5月份说恒瑞不给力，先出来看看……在集采的影响下，恒瑞的仿制药业务死的很惨，之前也说过，恒瑞有两款销售占比20％的药，没有进上半年的医保……之前的帖子《创新药Ⅲ》里面也解读过恒瑞……国产4大PD-1里面，恒瑞的国际化是做的最差的。百济神州，信达生物是做的最好的...从K线来看，这两个明显比恒瑞跌幅小多了……创新药之王早就是百济神州的了，第三款创新药本月初已经获批了……（高瓴第一大重仓股也是百济神州）恒瑞的拳头产品，PD-1卡瑞丽珠单抗……这款药目前获批4个适应症……但是在国外卖的不怎么好。中报显示，恒瑞国外的业务只占全业务的2％……可以忽略不计。网传恒瑞大幅裁员……从中报里可以看到，恒瑞说要加快创新药以及国际化的发展。裁人也是仿制药相关人员...去年的PD-1社保谈判，国产4大PD-1神药都进了医保。分别是恒瑞的卡瑞丽珠单抗，君实生物的特瑞普利单抗，信达生物的信迪利单抗，以及百济神州的替雷丽珠单抗……但是这些药也就一年的有效期，就是说要进明年的医保，今年下半年再接着谈，能不能续约，或者是续约了价格有没有再降一点，都不好说。而且国产第五个PD-1前几天已经获批上市了，来自康方生物的派安普利单抗……在集采的情况下，医药公司除了加快创新以及国际化以外，没别的选择……恒瑞未来回怎么样……交给时间吧。迈瑞医疗……受集采的影响，没别的……恒瑞是前车之鉴，机构们怕迈瑞重蹈恒瑞的覆辙……用脚投票。这两个股价从高点基本都已经腰斩了。药明康德……医药三大龙头里面，唯一跌幅不超过30％的……究其原因，只是行业分支不同。CRO没有集采，给钱再办事，……药明康德中报显示业绩十分稳定。最近下跌跟高管减持，以及公司股权激励方案（市场认为激励要求过低，有点利益输送的味道）包括最近医药行业下跌都有关系。CRO板块其他个股，下跌幅度就更少了。说到CRO行业，我在各股票交流平台上，看到有些人认为CRO行业的拐点在2022年到来，就是说，明年CRO行业基本就告别高增长了……说下我的个人观点。首先，7月的肿瘤新政策，是鼓励创新药的，当时这个政策被解读为CRO行业利空。后来市场认为，CRO行业只会向头部公司靠拢，小公司就不好说了。还有人认为，医药公司自研研发管线，不找CRO公司……那CRO公司自然没业绩了…这种想法，我建议大家未来3-5年不要去考虑……有这种想法的人，估计没搞懂CRO，CDMO是干什么的。自研研发管线先不说需要多少钱前期投入，如果研发失败，前期所有投入化为灰烬。就连一年烧钱上百亿的百济神州都没这个实力要自研研发管线，就不要提恒瑞，包括其他小医药公司了...你要是说辉瑞，强生，百時美施贵宝自己玩，那我还信，毕竟这是都是国际巨头，有钱可以任性，而且人家创立几十年了，强生已经100多年了，手里大把钱……要研发一款新药出来是很难的……药明康德中报说中国区小分子业务，公司一天要就要做1万5千次以上的化学实验……康弘药业的主打产品~康柏西普注射液，一款眼科用药。这款药在国内买的不错。后来走国际化，在欧洲做临床实验，在今年初宣告Ⅲ起临床失败…整个欧洲实验总共花了12个亿，其中9个亿是给到了CRO公司……12个亿化为泡影，但是CRO公司9个亿依然在自己的口袋里就恒瑞目前这样的业绩，也不可能去自研研发管线…中报说要加快创新药研发以及加快国际化，最快最有效的方法就是跟CRO公司合作……等你把车间建好了，再买原材料生产……你的对手已经超过你很远了……股市有风险，入市需谨慎以上仅个人观点，如有雷同，乃同道也……

医药双熊跌成狗了。懒得分析了……

对错都有共生的心魔，谁能一生当中只对不出错。股市投资里，再优秀的投资者，都会犯错，在错误中吸取经验，才是应该做的。最近这两个月亏了些……因为医药一直在调整，虽然仓位不多，但是看着天天跌，心里也是五味杂陈短线也参与过半导体，新能源，锂电池什么的，不过都是小仓位参与，也没赚到多少……如今锂电池，新能源火的一塌糊涂。不禁让我想起今年初白酒那一波行情……当时白酒如日中天的时候，新能源主题基金很多跑去买白酒的....现如今，很多白酒消费医药主题基金，调仓去买锂电池的……白酒在那一波行情中见顶，回调至今……那么同样的情况出现在锂电池……那么锂电池会重蹈白酒的覆辙吗……说真的，我也不知道……《怒火·重案》里面，谢霆锋在最后时刻问甄子丹“如果那天是你去追可乐，我们的命运会不会不一样”。如果那天我卖掉白酒（医药），去追锂电池，现在的情况会不会又是不一样的结果……投资里面没有如果，当打开交易系统输入代码的那一刻，结果已经注定了。人生亦如此…………《怒火·重案》这部电影我觉得是继《无间道》之后，很不错的一部纯香港电影。没看的朋友可以去看看……谢霆锋的演技不错。说到谢霆锋，在我颜值巅峰的时候，很多人说我长的很像他……真的。

CRO老四今天打板了，不过是跌停板。为什么呢，可能是业绩不及预期吧。跟老大的业绩增速比，还是有点差距。如果你认为老四高估了，那么老大的估值应该比较合理。如果你认为老四的估值比较合理，那么老大就低估了。如果你觉得老大都高估了，那后面的一众小弟都在天上了。

查尔斯河，2010年的时候，想16亿美刀收购药明康德……李老板嫌太少拒绝了……10年了，查尔斯河股价涨了10倍。这走势看着真舒服……

CRO老大发布半年业绩报告了先看数据上半年收入105.37亿，同比增加45.7％上半年净利润26.75亿，同比增加55.79％上半年扣非净利润21.27亿，同比增加88％再看看去年全年业绩去年一年营收165亿，净利润29亿，扣非净利润23.85亿这么一看，今年上半年完成了去年80％的任务……牛B...明天会涨吗……我也不知道。

在股市赚点钱真难……7月份以来都没赚到钱……

医药里面，除了CRO还能干别的吗。我的医药自选股里面，有CRO，有眼科，有牙科，有医疗器械，有疫苗，有生物制药包括创新药（也包括港股biotech头部公司），有中药……首先终端药店已经跌了快一年了。早已被我删除自选了。疫苗……不管是智飞生物，还是万众瞩目的康希诺都在回调震荡中……只有首富钟闪闪的万泰生物在新高中。（要是首富拉自家股票，是不是很方便）生物制药，不管是恒瑞（恒瑞70左右我提示过出来先看看）还是港股的信达生物，又或者是万众瞩目的百济神州也都在震荡中……只是这些比恒瑞调整小多了。下半年的PD-1社保竞争更加激烈。眼科，牙科…高增长行业…没什么说的，没有集采影响，有的话，只有政策影响…就像之前的教育一样，网友评论，小孩不上培训班了，眼睛用的少了，去看眼科就少了。中药……自从有了水煮驴皮这个词以后，中药行业我就不怎么看了……虽然错过了片仔癀。医疗器械……健帆生物已经腰斩了。龙头迈瑞从502跌到380，市值蒸发了1300亿，也是集采影响……另外，药明康德昨天市值已经超过了迈瑞，是A股医药老大了。CRO……今天好几个创新高的……股价说明一切。